芯片制造商輝達Nvidia在過去一年一直備受關註，尤其是在人工智能熱潮的推動下，輝達在2023年驚人地飆升了240%。
輝達的熱度幾乎沒有減弱的跡象。本月迄今，該股累計上漲約19%，今年迄今累計上漲90%。盡管如此，有一位投資者還是避而遠之，稱該股看起來太貴了。
「即使有些人可能會說，由於盈利大幅上升，其股價沒有那麽貴……當你看到股票在一年半的時間裏開始上漲三倍，成為標普500指數的領頭羊之一時，你需要保持謹慎，」Peapack Private Wealth Management的執行主管兼高級投資組合策略師David Dietze表示。該公司管理的資產超過100億美元。
「根據我的經驗，當所有人都在關註這些股票有多出色時，你應該遠離它們，轉而尋找估值更合理的股票。」
相反，這位經驗豐富的財富經理現在正在尋找那些看起來「估值合理」的成長板塊中的股票。
他說，制藥、房地產、能源和金融板塊都在他的關註範圍之內，並推薦了四只值得關註的股票。
輝瑞Pfizer（PFE）
以新型冠狀病毒疫苗而聞名的制藥公司輝瑞Pfizer在去年斥資430億美元收購了Seagen後，目前正押註於抗癌藥物。
Dietze在3月12日接受CNBC Pro采訪時表示:「我們對此收購持有巨大的熱情。Segen是腫瘤學專家，擁有巨大的市場，因此輝瑞在這一業務領域的發展潛力很大。」
他認為輝瑞公司是一個擁有「強大的研發能力、強大的市場行銷和強大的銷售隊伍」的「完美典範」公司——不僅是在美國，且在全球」。
盡管2023年形勢嚴峻，但他還是保持樂觀。該公司的新冠疫苗需求下降，每日兩次的減肥藥在臨床試驗中表現不佳，該公司預測2024年的利潤和收入低於預期。此後，該公司宣布了一項40億美元的成本削減計劃。
輝瑞在過去12個月下跌了約32%，今年以來下跌了5%。
然而，Dietze也強調了該公司相對較高的股息和相對較低的動態市盈率(P/E)，即公司股價除以每股預期收益，約為12倍。「所以你拿錢是為了等待華爾街更好地欣賞這只股票。你在它仍有美好未來的時候低價買入，」他說。
FactSet的數據顯示，分析師對該股的平均目標價為31.37美元，意味著該股有14%左右的上漲潛力。
Realty Income（O）
在房地產領域，Dietze看好Realty Income。該房地產投資信托基金表示，其投資組合包括超過13,000個商業地產，入住率為98.8%。
他說:「這是一只防禦股，可能不會像不支付股息的股票那樣波動。」
「由於利率上升，這只股票和房地產投資信托基金板塊都失去了投資者的青睞。然而，這可能是一個不錯的選擇，因為利率正在下降，而且由於更多的人在家工作，商業房地產的許多擔憂可能已經反映在價格中。」
他還指出，Realty Income擁有三重凈租賃結構，這意味著它的租戶負責所有費用，它每月派發股息，這與許多REITs按季度派發不同。
該房地產投資信托基金的股價在過去12個月下跌了約14.5%。
FactSet數據顯示，有8位元分析師給予了該房地產投資信托基金買入評級，10位給出了持有評級。分析師對該股的平均目標價為61.18美元，上漲空間約為17%。
SLB（SLB）
石油服務巨頭SLB(前身為Schlumberger)也在Dietze的選股名單中。該公司為石油行業提供一系列服務，如試井、鉆井和數據處理。
他說:「他們在利用新技術幫助擁有能源油田的公司方面走在了前列。」
「他們沒有礦產資源，但他們提供開采的技術訣竅。他們長期以來一直是世界上最大的油田服務提供商。」
他強調，該公司20%的收入來自其新技術能力。
Dietze還表示，SLB的動態市盈率約為15倍，看起來比過去便宜得多。「他們非常賺錢，因為這是一個資本密集程度較低的行業。投資資本的回報預計將在兩年內繼續保持強勁。」
在過去12個月內，該股上漲了約21%。
根據Factset數據，在33位追蹤此股的分析師中，有31位元分析師給予了此股買入評級或增持評級，2位給出了持有評級。他們給予的平均目標價為68.12美元，即該股有約26%的上漲空間。
Comerica（CMA）
在金融服務領域，Comerica對Dietze而言是一只出色的股票，因為它在美國和最近在加拿大的商業銀行業務中取得了進展。
他說:「由於它們的規模和商業關系，它們具有巨大的成本優勢，借款人轉向其他地方的轉換成本很高。」
「他們是市場上無息存款比例最高的銀行之一，其中50%以上來自企業，這些企業獲得了優惠的借款利率。」
對於這家同時擁有零售銀行和財富管理部門的銀行來說，情況並不總是那麽樂觀。去年10月，在市值低於145億美元的要求後，Comerica面臨著被標普500指數除名的風險。
雖然它仍在該指數中，但其市值目前約為68.4億美元。
過去12個月，該股上漲了28%，盡管今年至今該股下跌了7.5%。
根據Factset的數據，分析師給予該股的平均目標價為59.45美元，有15%左右的上漲空間。
