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个股趋势的综合分析(二)

2024-09-19股票

我们继续采用市场本质分析法来跟踪个股行情。吸筹,洗盘,拉升和出货等行为反复出现,股价上升,下降和横盘三种行情在k线图中体现出来了,其实其背后的因素就是供给和需求关系。股友们仔细阅读个股趋势分析,认真研判供求关系,一定会有所收获。我们普通投资者面对的对手是专业投资者,所以我们也要学习专业知识。

如图1所示,该图是浪潮信息日k线图。该股经过一段时间大幅上涨后创出阶段性新高,之后股价出现了下跌行情。

k线1:股价冲高回落,伴随成交量放大。根据「投入产出定律」,高成交量,股价上涨幅度也较大。但是股价不涨反而下跌,为什么?因为供给的力量在扩大,供给占有优势。所以之后股价出现一波强劲下跌行情,直到k线2企稳。

k线2:股价反弹,伴随成交量的扩大,说明需求在介入。但是随后k线3、4出现冲高回落,并且成交量逐渐减少,说明股价在前期高点所形成的压力位处需求匮乏,因而股价回调到k线5。

k线5:小阴线,伴随低成交量,刚好处于由k线大阳线所形成的支撑位附近,说明供给在支撑位处缩小了。此时只要需求的介入股价就会上扬。于是股价出现从k线5到6的反弹横盘整理行情。

k线6:阳线,股价上涨。从k线5到k线6股价的支撑位在抬高。若行情到此,说明主力可能在吸筹建仓。但是,投资者看到的是k线6之后没有出现需求的跟随,而是出现供给的跟随即连续阴线形式的下跌,并且股价向下跌破由k线2,5所形成的支撑位。根据「阴线+跌破支撑位」或向下跳空缺口卖出法,投资者可能会止损出局。仔细观察发现,k线2、k线3、k线5次日,k线6都在压力位附近,试图向上突破压力位。但是他们的成交量却是逐渐减少的,说明需求乏力。因而股价在k线6以后股价出现了下跌,直到k线7才企稳回升。

k线7:大阳线向上突破下降趋势线即供给线,伴随成交量的扩大,说明需求吸收了来自空方所抛售的股票,需求占有优势。此后股价出现了震荡上升行情,直到k线9。

k线8:阳包阴的k线形态,说明需求吸收了来自空方所抛售的全部股票。

k线9:大阳线,伴随成交量的扩大,说明强劲的需求出现了。股价若要上涨,成交量就要继续扩大,否则股价将出现回调。k线9之后股价运行态势如何呢?请看图2所示。

图1

图2所示,k线9之后出现了五个交易的横盘整理行情。在横盘整理行情末端股价出现上涨,直到k线10。

k线10:大阳线试图向上突破由k线3、4和6所形成的压力位,伴随成交量的扩大,但是无功而返。k线11类似于k线10,但是其成交量低于k线10的成交量。

k线12和k线13:股价出现了反弹,但是它们的高点都低于k线11高点,成交量也低于k线11成交量,这说明股价反弹时,需求匮乏。所以在供给抛压的情况下,股价出现下跌行情。在下跌过程中,偶尔出现反弹如图2中圆圈A、B。反弹时成交量较小,表明需求不足,投资者购买股票的欲望较弱。图2圆圈B之后股价运行态势如何呢?请看图3所示,便可知晓。

图2

图3所示,圆圈B之后股价出现了震荡上涨行情,直到k线15。观察发现,图2圆圈B处最低点刚好在由k线7和k线8所形成的支撑位附近。股价在此处出现了反弹,说明此处支撑位有效。

k线15:股价试图向上突破前期高点圆圈A所形成的压力。但是,次日股价没有出现需求的跟随,而是供给的跟随即连续阴线形式的下跌,直到k线16才企稳回升。

k线16:大阳线向上突破下降趋势线即供给线,说明需求吸收了来自空方所抛售的股票,需求大于供给,需求占有优势。

k线17:向上跳空缺口的低开高走的大阳线,伴随成交量的扩大,说明强劲的需求出现了。此后股价出现了一波上涨行情,直到18。

k线18前一天:大阴线,冲高回落,伴随高成交量,说明供给的力量较强。但是次日即k线18没有出现供给的跟随,而是出现了反弹。

k线18到k线19:股价出现了垂直式加速上涨行情。k线19十字星,伴随成交量的急剧放大。说明出现了一个抢购高峰。谁在抛售?谁在抢购?显然,主力在高位抛售,形成了供给。大众投资者在购买形成了需求。主力供给的质量高于需求的质量。因而k线19之后股价出现了回调,在k线21处得到支撑。

k线22:冲高回落的长上影线十字星,成交量较低,说明需求乏力,供给的力量较强。因而股价又出现了回调。之后股价又出现反弹至k线23。

k线24:成交量放大,但是股价却下跌,说明供给占有优势。次日股价虽有反弹,但是成交量较低,说明需求乏力。所以股价处于下跌行情中,在k线25处企稳。

观察发现,k线19、k线22和k线23股价高点基本上处于同一位置,但是成交量呈逐渐降低,这说明需求乏力,主力在利用高位区横盘整理行情分批出货。这预示着股价短期头部不远了!k线24到k线25这波下跌行情,确认了头部的形成。k线25之后股价运行态势如何呢?请看图4所示。

图3

图4所示,k线25处股价得到了支撑,进入横盘整理行情。k线26、27、28试图向上突破前期阴线所形成的压力位,伴随较低的成交量。但是最终无功而返。说明需求乏力,供给的力量较强。所以k线28次日大阴向下跌破横盘整理平台的支撑线。

k线29:股价创出了新低。之后股价出现连续阳线形式的反弹,直到k线30。

k线30:股价出现「三高现象」即股价经过大幅上涨后处于高位区,成交量扩大和高换手率(为10.05%)。这说明主力在拉高股价派发股票,预示着股价短期头部不远了!

k线30之后到k线31:股价出现了下跌行情。k线31和k线32出现大阳线形式的反弹,但是其对应的成交量却较低。说明股价反弹时没有需求的跟随,需求乏力。所以股价下跌的力度大强于股价上涨的力度。

k线34:大阴线向下跌破横盘整理平台的支撑位,成交量有所扩大,说明供给的力量较强。所以,股价横盘震荡下跌至k线35才企稳回升,然后反弹至k线36。

k线35到k线36:股价岁随成交量的温和增加而上涨。但是,在k线36处股价由于阴线所形成的压力制约,出现冲高回落的长上影线小阳线,说明需求乏力,供给的力量较强。因而股价在k线36之后出现了下跌,直到k线37才企稳回升。

k线37到k线38:股价上涨,但是成交量呈递减之势,说明需求乏力。因而k线38后三天股价出现了回调。k线39之后股价运行态势如何呢?请看图5所示。

图4

如图5所示,k线39之后股价出现震荡上涨,直到k线41。

k线41:股价出现大阴线形式的下跌,伴随较高的成交量,说明供给的力量较强。随后股价出现下跌。

k线42:大阳线形式的反弹,但是成交量低于k线40的成交量,说明需求乏力。

k线43:冲高回落的长上影线阳线,其收盘价低于k线41高点,成交量较低,说明需求乏力,供给的力量较强。因而k线43之后股价出现一波强劲的下跌行情,创出了阶段性新低。

k线44:大阳线向上突破下降趋势线即供给线,说明需求吸收了来自空方所抛售的股票,需求占有优势,需求大于供给。但是之后股价出现了回调。在回调过程中,成交量较低。说明供给越来越少了。

k线45:小阳线,低成交量,说明股价向下跌破支撑位时供给很少。此时只要需求的介入股价就会上涨。

k线46:十字星,成交量与k线45相当,地量。作用类似于k线45。从k44前一天到k线46之间的股价运行态势来看,股价进入了以新低处价格为支撑的横盘整理行情。

图5

图5截图时间为9月18即星期三。以后股价态势如何呢?做出如下推测:股价可能继续横盘整理行情,以便主力吸筹建仓。