如果說AI代替人工，讓打工人破防，恐怕人形機器人叠代迅速甚至進場打工，更讓人猝不及防！
大家還記不記得前段時間在輝達GTC大會上，幾個人形機器人相當吸引眼球，黃仁勛在會上用不少篇幅介紹了幾款機器人，以及輝達開發的全球首款機器人大模型。
如果說輝達的上一個萬億市值來自GPU和算力，要沖擊下一個萬億市值並實作持續增長，恐怕機器人的開發和賦能將成為重要助力。敏銳的AI從業者或許要開始意識到，機器人行業有望成為下一個算力出口，而這並非誇張之言。
大模型和AI的迅速發展，正在成為訓練機器人特別是人形機器人的最佳輔助，雖然這個行業「基礎建設」仍處在初級階段，可一旦核心技術問題有望突破解決，發展機遇到來，產業鏈大跨步發展也是遲早的事情。
去年12月底，優必選在港交所登陸上市，成為「人形機器人第一股」，這也是交易所歷史上第一次由機器人完成敲鑼儀式。就在前兩天，優必選於3月28日釋出2023年全年業績報告，這是其正式登陸港交所後釋出的首份年報，雖然營收增長振幅不大，但虧損收窄對於行業也是好訊息。
從去年年底開始，機器人賽道一直受到關註，為什麽大佬們紛紛下場參與機器人行業？無他，AI代替人工已經是進行時，下一個機器人代替或許已經在路上。也許就在不久的將來，我們會更加直觀感受到人形機器人在更多行業有所套用。
「機器人第一股」
首年財報如何？
2022年特斯拉正式推出機器人——擎天柱Optimus，人形機器人熱度開始回暖，甚至呈現爆發式增長。不過，囿於行業發展存在的歷史難題暫未得到突破解決，行業有平息跡象，直到去年年底，隨著AI和大模型迅速發展，再次引爆機器人賽道。
機器人行業正在加速發展，也讓新計畫和初創公司持續受到關註。很顯然，ChatGPT代表的通用人工智慧革命，讓具備「具身智慧」特性的人形機器人訓練有了更多可能性。
就在輝達GTC大會後沒多久，當地時間2月24日，馬斯克就分享了Optimus（擎天柱）的最新視訊。視訊中，Optimus步態穩健，行走體態也更接近人類，轉向順滑且沒有僵硬的機械感，更重要的是，轉向時並未停止前進。
在國內，在機器人這個賽道，優必選也是難得的「老人」了，2012年成立，從伺服驅動器的機器人零件開始做起，慢慢發展成為今天機器人領域的龍頭企業。雖然在人形機器人賽道，優必選還是初級選手，但在機器人行業積累多年，有技術積累，又在風口之下，公司前景較為光明。
那麽，上市後的優必選成績如何？對於整個機器人行業來說，優必選盈利與否都直接關系到行業的發展信心。
我們來看財報。根據年報，2023年優必選全年總收入10.55億元，同比增長4.7%，經調整EBITDA虧損5.15億元，相比上一年度進一步收窄。在營收中，智慧物流業務全年貢獻3.89億元的收入，同比增長47.9%；消費級機器人及其他硬體貢獻了2.53億元的收入，同比增長91.5%。
總體看，2023年營收實作小幅增長，物流和機器人相關業務同比增速較快，整體虧損呈收窄態勢，優必選的業績看起來過得去，這一點跟歷史數據對比也能看出來。公司2020-2022年，營收規模分別為7.4億元、8.2億元和10.1億元；公司經調整凈利潤分別為-6.4億元、-7.6億元、-7.8億元，虧損有擴大跡象，但在今年止步並收窄。
從數據來看，虧損只是小幅收窄，也跟優必選的研發投入增加有關。2023年優必選研發投入4.9億元，同比增長14.5%，占2023年總營收的46.4%，近四年平均研發投入超50%。
對於機器人企業來說，研發實力就是公司的核心生產力，燒錢是行業普遍共識。好在從去年以來，機器人行業熱度持續增加，讓市場認可度和接受度有扭轉提升。此外，研發投入帶來的效果也十分明顯。
以優必選為例，據其財報披露，截至2023年12月31日，優必選全棧式技術擁有2100余項機器人及人工智慧相關專利，相比2022年增長31.25%，其中1200多項為發明專利，占比57%，400多項為海外專利，占比近20%。
在本月初優必選的股價曾一度暴漲，雖然公司市場占有率並不占優勢，據優必選在招股書中披露，其在中國智慧服務機器人及智慧服務機器人解決方案產業排名第三，市場份額只有2.8%，短期漲跌更像是資金炒作的遊戲，但也不可否認，資本對於機器人賽道的態度已經從停滯猶豫，轉變為積極關註。
當然了，目前機器人市場集中度仍然很低，要看一家公司，還需要看其業務究竟有沒有前景，換言之，看其有沒有場景化套用的長期潛力。
要增長還得看套用
根據黃仁勛在GTC大會上的介紹，輝達跟比亞迪將在機器人的開發套用上有更多合作。
而在此之前，輝達已經和比亞迪合作，為比亞迪打造汽車和工廠數位孿生，輔助比亞迪汽車自動駕駛業務。未來，雙方將進一步基於輝達的ISSAC展開倉庫自動機器人研發方面的合作。
顯然，輝達希望自己能成為機器人量產的上遊供應商，透過其自身算力演算法以及在軟硬體的開發積累，成為AI機器人行業的「黃埔軍校」，為不同行業的機器人研發，提供適配系統，幫助訓練機器人。
輝達顯然也有這個實力。
機器人賽道特別是人形機器人這一細分領域，大佬們已經競相押註，不光是輝達，特斯拉人形機器人「擎天柱」早已吸引了不少關註，OpenAI、微軟、亞馬遜都在押註人形機器人賽道。
大佬的關註造就了機器人領域的再次火熱，這跟大模型以及AI在最近一年的快速發展分不開。隨著各家大模型迅速叠代，模仿學習、強化學習等演算法成熟度日益提高，機器人領域也直接受益，特別是人形機器人的發展，有了突破性進展。
在眾多機器人細分領域，人形機器人因為具有跟人類更相似的體型，更可能承載多樣化的運作協調能力，但同樣也需要更多的數據來訓練，AI的加持為通用人形機器人的訓練提供了海量數據。
亞馬遜的人形機器人Digit，就已經開始進入倉庫進行篩選、搬運物料等工作。
大熱的人工智慧機器人公司Figure AI，其自主開發的Figure 01基於OpenAI大模型的加持，目前已經在商業化層面落地，其AI和機器人技術已經融入汽車生產線，並跟寶馬的斯巴坦堡汽車工廠展開合作。
「人形機器人第一股」優必選，旗下的Walker S產品也已經在蔚來汽車工廠進行「實訓」。在2月22日優必選釋出的工廠「實訓」情景中，Walker S能夠完成門鎖質檢、安全帶檢測、車燈蓋板檢測等工作，從視力到行走再到手部動作均自如流暢。
有行業人士認為，對於像是智慧汽車、生物醫療等行業來說，這些行業的機器人已經有所發展、此前已有付費基礎、且市場空間大、付費能力強，機器人特別是人形機器人或將在這些行業得到突破新發展。此外，類似行業規模大、產業鏈長，也將賦予人形機器人更多套用場景。
一個新事物落地，解決套用落地才能真正讓中下遊企業獲益，一旦解決人形機器人能在哪些場景套用、成本多少、潛力多少等問題，相信人形機器人在各行各業的套用會更廣闊。
也許要實作真正的具身智慧還需要時間，畢竟人形機器人的供應鏈還不成熟，但行業發展一旦明確，誰能抓住供應鏈發展的機會，或許就找到了下一張通往AI世界的入場券。
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