AI手机的发展及其市场影响

可以概括如下：

一、AI手机的定义与特征

AI手机被定义为能够在手机端侧运行大模型、SoC中包含NPU算力，并达到一定参数要求的性能指标的设备。它们具有三个典型特征，这些特征使得AI手机能够提供差异化的用户价值与品牌价值。

二、AI手机的发展阶段

AI手机的发展将经历三个阶段：

1. AI APP阶段：此阶段以大模型为基础的APP产品为主，如文心一言APP、豆包APP等。
2. AI功能化阶段：大模型开始初步融入手机应用，实现以手机预装应用的调用，如照片编辑、通话实时翻译、文档总结等功能。
3. AI原生化阶段：以语音交互的智能体将成为下一阶段AI手机的交互中枢，AI智能体成为链接数字生态的入口。

三、AI手机的市场影响

1. 苹果WWDC大会的影响：苹果将AI深度整合进OS，实现系统级用户情境理解、跨APP执行、读屏功能等，加速手机向端侧智能体迭代。同时，苹果将AI SDK开放给第三方开发者，未来可期待大范围第三方APP的AI功能，进一步提升用户体验。
2. 「安迪-比尔定律」的复制：AI手机有望复制PC产业的「安迪-比尔定律」，即用户体验、端侧大模型（智能体）能力、手机SoC算力三者将形成正向循环，从而缩短消费者的换机周期，驱动用户持续的换机动力。

四 、投资建议

基于AI手机的发展趋势和市场前景，建议投资者关注以下领域：

1. 短期：预计2024年下半年将率先推动短期换机潮，建议关注相关产业链公司，如立讯精密、水晶光电、鹏鼎控股等。
2. 长期：类「安迪-比尔定律」有望成为驱动AI手机持续换机的动力，建议关注具有长期发展潜力的公司，如蓝思科技、思泉新材、蓝特光学等。

此外，还可以关注信维通信、传音控股、中石科技、鸿富瀚等公司，它们在不同领域具有独特的竞争力和市场潜力。