①AI處理重心正向邊緣轉移，這類產品成為邊緣AI所需算力的載體;②二季度以來機構密集調研多家AI手機產業鏈公司;③超去年全年，該領域上半年開標超90GW。
在2024ChinaJoy論壇上，高通全球副總裁侯明娟表示，為實作規模化擴充套件，AI處理的重心正向邊緣轉移。混合AI是AI的未來。高通正在與合作夥伴一起推動混合AI，把雲端AI和終端AI進行有機結合。
混合AI指端側和雲端協同工作，在適當的場景和時間下分配AI計算的工作負載，以提供更好的體驗，節省成本是混合AI發展的主要推動因素。國聯證券指出，AI的未來趨勢是混合AI，邊緣AI作為雲端AI的補充。AI模組具備較高的算力，支持邊緣AI的發展，滲透率有望持續提升。AI模組成為邊緣AI所需算力的載體，滲透率有望快速提升。根據物聯網智庫統計，2023年，支持AI功能的蜂窩物聯網模組占比為2%，預計到2027年，這一比例將增至9%，4年出貨量CAGR為73%。
上市公司中，廣和通在智慧模組、AI模組產品上有布局，產品可主要套用於車聯網、智慧終端和機器人等領域，目前智慧模組已規模出貨。公司智慧模組、AI模組可套用於割草機器人、服務機器人、清潔機器人、運輸機器人、巡檢機器人等。美格智慧基於高通QCS8550平台推出的最新一代高算力模組，其計算能力與手機中常用的驍龍8第二代處理器芯片等同，支持INT8和INT4混合精度運算，是公司首款支持INT4 AI精度格式的高算力產品，在持續AI推理方面能夠實作60%的能效提升。
二季度以來機構密集調研多家AI手機產業鏈公司
日前，市場研究機構Canalys釋出報告稱，2024年第二季度，全球智慧型手機市場出貨量同比增長12%，達到2.88億台，連續第三個季度實作同比增長。在生成式人工智慧(AI)創新技術和市場需求復蘇的推動下，全球智慧型手機市場的樂觀情緒持續升溫。機構投資者也密切關註AI手機產業鏈。數據顯示，二季度以來，機構密集調研多家AI手機產業鏈公司。機構認為，AI手機有望迎來換機潮，並帶動儲存、傳感器、散熱和電池等領域硬體的升級。
行業最新訊息顯示，今年9月，蘋果將會在iPhone 16 Pro上配備最新的A18芯片，以此打響AI手機軍備競賽第一槍;華為海思也會在9月9日舉行首屆海思全聯接大會，驚喜拭目以待;進入10月，高通將推出旗艦芯片8Gen4，聯發科則會拿出天璣9400這款芯片。一位手機產業鏈人士表示，目前推出的AI手機多為高端產品。隨著AI功能逐漸增加，並向中低端機型普及，未來可能帶來換機潮。今年手機行業或持續弱復蘇，明年行業情況可能更好。開源證券認為，三星加入智慧戒指市場以及蘋果公司推出人工智慧平台有望帶動相關裝置升級浪潮，成為未來幾年內推動產品升級重要驅動力。伴隨著消費電子產業逐步復蘇的趨勢，消費電子產業鏈上下遊公司，尤其是具備AI概念的企業，預期迎來新的機遇。
上市公司中，聞泰科技圍繞「人工智慧+」戰略，制定清晰的AI Phone、AI PC技術路線圖，積極配合客戶將人工智慧向手機、平板、筆電、IoT、汽車電子等領域普及。目前，AI手機業務方面，公司已與海外客戶對接AI Phone計畫，正在正常推進中。中興通訊在MWC上海展示全場景AI終端套用，依托中興星雲AI大模型、AI手機套用開發和第三方AI大模型的深度合作，內容覆蓋AI裸眼3D、AI同聲傳譯和方言互譯、AI安全反詐、AI智慧商務和創作、紅魔AI遊戲魔術方塊及AI魔法影像等。碩貝德主要產品有天線及模組(包含汽車天線、衛通相控陣天線、公釐波雷達導波天線、公釐波通訊天線、WiFi/藍芽天線等)、新能源連線件、CCS、高低壓線束、散熱器件模組等。公司的天線、散熱等產品可廣泛套用於AIPC和AI手機。
超去年全年，該領域上半年開標超90GW
媒體報道稱，2024年上半年，「風光」成為電力行業中最亮眼的存在。國家能源局數據顯示，今年上半年全國累計發電裝機容量約30.71億千瓦，同比增長14.10%，其中風電裝機容量約4.67億千瓦，同比增長19.90%;新增風電裝機容量2584萬千瓦，同比增長12.40%。在風電裝機火熱的同時，今年上半年的風電中標計畫迎來爆發期，中標規模已經超過2023年全年風電整機新增招純量，企業在手訂單也較為充足。據龍船風電網不完全統計，2024年1~6月國內共有188個風電計畫風力發電機組計畫開標，合計裝機容量超93GW。
中銀證券表示，風電方面，國內海風計畫建設有序推進，以歐洲為代表的海外海風有望從2025年起進入快速增長階段，或逐步接棒國內需求，帶動風電產業鏈出貨持續增長，建議優先配置具有海風、海外雙重邏輯的塔筒樁基與海纜環節，以及存在滲透率提升邏輯的國產化與新技術環節。此外，中信證券華鵬偉表示，在當前時點，海上風電行業正迎來國內外需求共振。國內方面，隨著海上風電限制因素逐步解除，在「十四五」收官和搶裝預期下，預計國內海上風電短期將迎來建設提速，計畫建設的加快有望拉動企業訂單和交付的邊際改善;此外，深遠海上風電規劃進一步開啟增量空間，中長期支撐有力。海外方面，政策支持、海上風電計畫拍賣量增加、融資環境改善等多種因素有望推動歐洲海上風電開啟新一輪景氣周期，已進入歐洲海風供貨體系的國內零部件企業或將受益。
上市公司中，泰勝風能是中國最早生產風電塔筒及海上風電裝備的公司之一，在全國風電裝備制造行業中處於領先地位。截至2024年Q1末，在執行及待執行訂單41.27億元，其中陸上風電裝備(含混凝土塔筒)類訂單31.95億元，包括國外訂單15億元;海上風電及海洋工程裝備類訂單8.66億元。2024年Q1合約負債4.74億元，同比增長134%，公司預收客戶款項大幅增加。金雷股份為全球鍛造主軸龍頭，2022年在全球風電主軸行業市占率達31%，與全球頭部整機廠均有合作。金風科技系全球風機龍頭，截至2023年底，公司外部待執行訂單總量為20.71GW，在手外部訂單共計29.78GW，其中海外訂單量為4.68GW;公司在手內部訂單0.62GW。截至2023年底，公司在手訂單總計30.40GW，同比增長12.13%。
維生素D3近五日漲幅超60%，機構看好中期景氣度
據媒體報道，Wind數據顯示，7月24日，維生素D3報價240元/kg，五日漲幅60%，較年初上漲超324%。據悉，本輪維生素D3漲價受供給端收縮拉動，主要廠商從5月開始停報停簽，長時間的供給收縮逐漸戰勝需求端的疲軟，此後在中遊貿易商持續炒作下，維生素D3在6月中下旬爆發漲價潮。
國海證券表示，價格超跌、減產檢修及成本高企等多因素疊加，部份維生素品種挺價氛圍濃厚。國內外需求均有所改善，對國內產能消化形成有效拉動，看好維生素中期景氣度。
公司方面，浙江醫藥的生命營養品主要包含合成維生素E、維生素A、天然維生素E、維生素H(生物素)、維生素D3等。民生健康維生素D類的產品主要包括21金維他碳酸鈣D3咀嚼片、維生素D維生素K維生素E軟膠囊等，目前該類產品原料采購及供應、產品生產及銷售一切正常。
騰訊雲上架Llama 3.1模型，AI商業化落地加速
據媒體報道，騰訊雲TI平台適配並上架了Meta最新開源大模型Llama 3.1，騰訊雲對該系列模型進行了精調、推理測試驗證，保障模型的可用性、易用性，可覆蓋智慧對話、文本生成、寫作等多個不同場景。
伴隨國內外AI龍頭大模型的叠代升級和諸多產品的釋出，AI商業化有望加速，1-2年內或看到真正的AI套用主力方向。中航證券認為，OpenAI的模型能力提升將引領AI行業實作加速發展，伴隨GPT4o的釋出及市場對GPT-5的預期，國內模型的效能和響應時間也將加速叠代，加速成就真正的「Al+agent」，賦能各行各業，加速商業化落地，助力相關布局公司業績提振。
公司方面，國新文化全資子公司奧威亞在音視訊與人工智慧領域深耕多年，在電腦視覺與自然語言處理方向均有成熟產品，已釋出多款AI主機、AI攝影機。現有產品融合了多種人工智慧技術，以提升套用場景中對多模態數據的感知能力。華揚聯眾的HiGC平台是公司內部技術系統中的AI套用整合平台，整合了多個中外有代表性、先進水平的AI內容生成套用系統，涵蓋了文本、圖片、視訊、音訊等的AI套用。
一日內數個低空投資計畫申報備案投資金額超40億元
7月24日，藍鯨新聞發現，僅7月23日一天內，在廣東、江西、湖北等多省投資計畫線上審批監管平台上，有多個低空經濟產業園、基地計畫等進行申報或備案，投資金額超40億元。
今年上半年，新註冊無人機超60萬架，較去年年底增長了48%。無人機累計飛行小時數達到了981.6萬小時，較去年同期增加了13.4萬小時。從這些數據可以看出，中國低空經濟正在步入一個快速成長的新階段。華西證券認為，受益於政策的持續催化，低空經濟產業發展有望加速，萬億級產業規模可期。
上市公司中，盛幫股份的航空業務與低空飛行器企業存在合作關系。北緯科技擁有禦空低空智聯管控平台，支持多品牌型號無人機、無人自動機場、機器狗等裝置的多端地空協同接入，支持雲盒模式，實作畫面直播、遠端飛行控制、遠端掛載控制、航線規劃、團隊管理等實用功能。
京東2億追投炒菜機器人
繼去年12月數千萬元A輪投資後，近日，京東再掏近2億元戰略投資AI炒菜機器人公司橡鹿科技，並達成全面戰略合作。根據橡鹿科技官宣此次投資時所言，基於雙方的AI技術和產業優勢，二者將共同促進「機器人+」產業的高品質發展。AI技術+機器人產業，或許正是京東加碼投資橡鹿科技的底層邏輯。
今年初，史丹佛華人團隊重磅釋出開源炒菜機器人MobileALOHA，MobileALOHA能在復雜的場景中完成各類任務，可以烹飪各類美食如滑蛋蝦仁、幹貝燒雞、耗油生菜等，也可以做掃地、洗碗等清潔家務。國盛證券研報認為，大模型在視覺和語言處理方面表現出變革性的能力，未來大模型將會賦予機器人更強的能力，機器人將能夠適應不同的任務和環境，提供更加智慧和個人化的服務。機器人的場景泛化能力進一步強化，從2B到2C，套用場景的拓寬開啟機器人市場想象空間，看好產業鏈核心環節。
上市公司中，賽為智慧與日本大阪大學成立了"賽為—大阪大學健康戰略研究院"，點開發健康服務機器人，包括智慧護理床、外骨骼、輕小型可穿戴裝置等系列產品。通達動力生產的伺服電機鐵芯可以廣泛套用於智慧機器人領域。
超20城推出自動駕駛公交服務
7月25日，在首屆(廣州)國際公共交通新能源和數位科技產業博覽會上，中國城市公共交通協會副秘書長陳超華透露，目前，全國已有20多個城市推出了自動駕駛公交服務。
近期，北京、上海、武漢等地出台政策，加速自動駕駛技術的落地套用。北京市釋出自動駕駛汽車條例征求意見稿，支持L3/L4級自動駕駛汽車用於城市公共服務。上海市發放首批無駕駛人智慧網聯汽車示範套用授權，武漢已開放全球最大的自動駕駛出行服務區。百度旗下的蘿蔔快跑訂單量快速上升，截止2024年4月，累計訂單量超過600萬，投入自動駕駛的車輛超過300輛。華西證券劉澤晶表示，近期全國各地商業場景、道路測試與制度建設的加快落地，將推動自動駕駛技術的不斷最佳化和成熟。市場規模方面，前瞻產業研究院預計，中國無人駕駛汽車市場規模在2024至2029年間持續上升，2029年市場規模將突破290億元，2024-2029年的復合年增長率達到17.57%。
上市公司中，秋田微研發的「自動駕駛雷射雷達液晶光閥」目前處於市場推廣階段。興民智通在無人駕駛方面基於公司技術和產品基礎，已進行了相應布局;公司與百度有相關合作。
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